深圳之行

1

12月21、22号两天和女朋友到深圳游玩。

21号早上从广州南出发,大约花了1个半小时到了深圳北。

深圳北

深圳北站某块玻璃

从深圳北地铁到市中心,大约30min。

地铁

深圳地铁

2

到达旅馆,放下行李后,马上出发去吃午饭。午饭地点在罗湖的乐凯萨Pizza。

乐凯萨Pizza

榴莲Pizza+鳗鱼Pizza双拼+鸡翅2对+加微信送的芝士条=99元。榴莲Pizza很美味,推荐。

3

饭后出发去深圳园博园。全称叫:深圳国际园林花卉博览园。不用门票,我感觉就是一个公园。

进去以后,绕着一个大圈圈走,经过许多以某个主题(加拿大、苏州等等)的小花园。整个路线构思是不错的,但是很多设施都没有开启,有些还明显很久没维护过了。有一种破败的感觉。

整体走下来,感觉就是一个本意很好,下了本钱但由于人们不买单,所以不赚钱又不是很有特色的公园。

从园博园出来以后又到半边走了一下。

海边

4

晚饭在燕南站附近一个叫巴蜀风的地方吃饭,口味重,但是我喜欢,尽管接下来几天都不太舒服。。。

5

第二天一早出发去东部华侨城,也是这次来深圳主要去的地方。乘坐观光巴士大约40min来到东部华侨城。由于我们不玩机动游戏,所以参观茶溪谷就算了。

东部华侨城

公车到终点站下车以后,还需要花10元乘坐巴士上山去茶溪谷,大约10min。茶溪谷门票价格为160元。

茶溪谷检票处

我们一开始按照某个官方攻略来走,但是后面发现茶艺坊和氦气球没必要去,直接从特拉根小镇去茶翁古镇就行了。

官方攻略

5.1

一进门就可以看到四季花田,挺大的一片花田,春天应该会更漂亮吧。

四季花田1

刚进门时候的景色

走近看

走近了以后

向日葵

有一点点向日葵

四季花田旁边是氦气球。凑满几十个人就可以升上天。不过当时由于设备维护,没有开放。我远远地拍了一张照片。

氦气球

5.2

接下来去了四季植物馆。这是一个值得一提的地方。

四季植物馆1

一进植物馆的门

垃圾箱

植物馆的垃圾箱

四季植物馆2

植物馆全貌

四季植物馆3

很多猪笼草

四季植物馆4

某种奇怪的植物,像一颗刮着很多仙人掌的树。但仔细看发现树干部分是一块块的肉块渐渐“木化”成的

四季植物馆5

鹦鹉表演

四季植物馆6

太空南瓜

5.3

植物馆外面有一个以兰花为主题的花园。花园里除了一个很大的假兰花以外没什么别的特别的了。除了里面有一个迷宫还算值得一走。

迷宫的墙

迷宫的墙

5.4

接下来去了特拉根小镇,就是依照某些欧洲国家风格装修了一翻的商店和酒店群

特拉根1

特拉根2

在小镇里,可以看到好几个扮演铜质雕像的人。

雕像1

雕像2

小镇中心是一个小湖,湖上有一群水鸭。还有两只黑天鹅。

黑天鹅

5.5

离开小镇后,沿路的景点都围绕着来展开,可能是因为这里本身有个三洲茶园的关系吧。

深圳东部华侨城景区在开发前,这里叫做三洲田,是一片很大的茶园,由于海拔高,夏天通常比山下低几度,很凉爽,周末开车过来可以欣赏美景,喝点香茶,磕磕用茶炒的瓜子,还能吃点农家菜。不用门票。

最让人感觉破败的是茶翁古镇的景点。就是一条以茶道和陶艺为主题的商店街,没看到一个顾客。

古镇尽头有舞狮表演,聚集了不少游客。

5.6

离开古镇后,一路上都是差不多这样的景色。

茶道1

茶道2

不过从这里开始,景色比较开阔,可以看到远处山湖之境。

茶道3

5.7

最后,在某个大草坪上睡了个午觉,草坪对面是一个高尔夫球场。然后就出发回市区了。

高尔夫球场

6

晚饭在会展中心地铁站某个出口的争鲜寿司吃完饭。6块钱一碟均价,吃了96元。但是种类不多,味道一般。可能是我不喜欢吃生的原因吧。

7

回到广州,已经是晚上7点了。

我的Vim配置

为什么写这篇文章

配置了两天的Vim,折腾到深夜,最后终于调整得比较满意。

效果图如下所示:

启动页:

效果图

工作时:

效果图

目录树:

效果图

主要功能有:

  1. vundle管理插件
  2. airline状态栏
  3. bufferline显示
  4. nerdtree文件树显示
  5. ctrlp快捷打开文档
  6. neocomplcache自动补全
  7. tagbar显示函数,变量列表
  8. ultisnips快捷方式
  9. vimshell vim下的shell
  10. vim-multiple-cursors 类似sublime的多位置同时编辑

我的Vim配置

vimrc文件可以看这里:

https://github.com/legendmohe/vimfiles/blob/master/vimrc

下面主要介绍一下几个主要的plugin的折腾过程。

vundle

https://github.com/gmarik/vundle

一开始用plugin的时候,没有用类似vundle的包管理工具,只是将autoload等文件夹拷贝到vimfiles下了事,后来由于感觉安装和删除plugin时十分麻烦,要一个个文件夹点进去删除文件,所以找到了这个插件。

安装的方法按照教程来做即可,值得注意的是,如果你要将vim配置(包括vimfile和vimrc)上传到Github来多平台同步,那么要用git的submodule来做,具体可以参考这里

与上面教程中不同的是,我在.gitignore文件中加入:

将bunde加入ignore文件是为了避免一系列的submodule的问题。

将vundle安装在vimfiles下,plugin都放在bundle里。最后目录结构如下所示:

修改完配置后正常commit-sync即可。

在另一台电脑上,只要将vimfiles clone到本地,然后在vim中执行

即可同步所有配置。另外,vundle的配置最好写在vimrc的最上部分,最好写上:

来根据不同os来更改plugin的路径。

vimproc

https://github.com/Shougo/vimproc.vim

这是一个什么插件呢?简单地说,就是让某些插件可以在后台干活(例如生成缓存,扫描文件夹),不会卡住vim的界面。另外,VimShell这个插件也依赖于这个包。

最麻烦的是vimproc要手动编译库文件,如果在windows下进行,要安装MinGW或者Cygwin,具体看plugin的README文件。

airline

https://github.com/bling/vim-airline

这是一个状态栏插件,让你的Vim瞬间变得高大上。

我的设置如下:

NERDTree

https://github.com/scrooloose/nerdtree

这个插件如果不做任何修改的话,还是可以一用的,但是会有很多不便之处,特别是在多tab同步工作的时候。

这个插件:vim-nerdtree-tabs可以令多tab的情况下nredtree同步显示同一个目录树。

ctrlp

https://github.com/kien/ctrlp.vim

就像sublime text中的ctrl-p一样,可以fuzzy地查找文件,神器。不过第一次打开时会有点慢,应该是正在生成索引的原因吧。

我的配置如下:

推荐加入历史查找功能,这样子可以替代其他与history有关的plugin了

neocomplcache

https://github.com/Shougo/neocomplcache.vim

尝试了好几个自动补全的插件,但是都太重了,依赖了很多其他的库。这个plugin速度还可以,如果有lua环境的吧,还可以用neocomplete升级版,听说会更快。

我的配置如下:

“””””””””””””””””””””””””””””” ” neocomplcache setting “”””””””””””””””””””””””””””””

Syntastic

https://github.com/scrooloose/syntastic

这是一个静态语法检查的插件,每次保存的时候它就会检查你的语法是否有错误,比较轻型,推荐。

我的配置如下:

注意的是,如果没有安装vimproc,那么开启了上面的选项以后,打开大一点的源代码时会卡住一阵子。

tagbar

https://github.com/majutsushi/tagbar

网上很多地方推荐用taglist,但是taglist太久没更新了。于是看到了这个后继者tagbar。感觉还可以。

我的配置如下:

ultisnips

https://github.com/SirVer/ultisnips

一开始用的是snipsMate,但是跟其他插件有冲突,所以换了这个。sinppets的插件有几个,这里有一个选取说明。这里有一个简单的使用简介。

vim-startify

https://github.com/mhinz/vim-startify

这个插件可以让你的vim启动的时候显示一个启动画面。十分方便。

vimshell.vim

https://github.com/Shougo/vimshell.vim

这是一个由vimscript编写成的shell壳。我一般用来将控制台的显示信息拷贝出来。另外也让你在windows下有一个比较好的shell体验。

vim-multiple-cursors

https://github.com/terryma/vim-multiple-cursors

让你的vim拥有类似sublime-text中的多位置同时编辑功能。我主要是用来重构代码,例如批量多出改变量名。

其他

其他的一些配置有:

快捷方式类:

功能类

这个功能值得一提。出处在这里,当我们写多行很类似的代码时这个功能很有用。

最后

vim折腾的过程挺有趣的,折腾完以后总想着要用它来打点什么代码来玩玩。这就是“当你手上有一把锤子的时候,看所有的东西都是钉子;当你手上有个钉子的时候,看所有的东西都是锤子 ”么?

借和贷

问题引入

本科上会计课的时候,老师一说到啥啥科目记借啥啥科目记贷的时候,我就糊涂了:这“借”和“贷”是什么意思呢?某个科目记借或者记贷要靠死记吗?于是趁回家的这几天,找资料弄清楚这个问题。

思路

Google了借贷记账法,找到这里

借贷记账法是复式记账法的一种。它是以“借”、“贷”为记账符号,以“资产=负债+所有者权益”的会计等式为理论依据,以“有借必有贷,借贷必相等”为记账规则的一种科学复式记账法。

下面以此进行展开。

复式记账法(Double entry bookkeeping)

这里有相关定义:

复式记账法是指对每一笔经济业务都要以相等的金额,同时在两个或两个以上相互联系的账户中进行登记的记账方法。

复式记账法是以资产与权益平衡关系作为记账基础,对于每一笔经济业务,都要以相等的金额在两个或两个以上相互联系的账户中进行登记,系统地反映资金运动变化结果的一种记账方法。

为什么要两个或两个以上相互联系的账户中进行登记?是因为:

资产与权益之间存在着自然的平衡关系

也就是:

会计恒等式(accounting equation/accounting identity)

会计恒等式(accounting equation/accounting identity)

会计的恒等式围绕着会计的六个要素展开:

  1. 资产
  2. 负债
  3. 所有者权益
  4. 收入
  5. 费用
  6. 利润

这里介绍了会计恒等式:

资产=负债+所有者权益 (1)

收入-费用=利润 (2)

其中1式是静态的,表示企业在某个开始日或者结算日时的资金状况(像一个快照)。2式反应的是企业资金的运作状况(动态,有开始和结束,强调某个时间段内的变化情况)。若要反映整个企业在某一时刻静态和动态结合的整体资金状况,合并1、2式,写成:

资产 = 负债+所有者权益+(收入-费用) (3)

或者:

资产 + 费用 = 负债 + 所有者权益+ 收入

强调动态时,3式可以如下理解:

旧资产 = 负债 + 旧所有者权益 + 新利润 = 负债 + 旧所有者权益 + (收入-费用)(4)

当利润分配后,3式即转化为1式。1式可以写成:

新资产 = 负债 + 新所有者权益 (5)

由上述的会计恒等式引申出复式记账法的一条原则:

有借必有贷,借贷必相等

怎么理解这句话呢?借和贷如何理解?

借和贷(Debits and Credits)

通常我们在做资产负债表时,会看到如下描述:

  1. 资产类账户 资产类账户的结构是:增加数记入账户的借方,减少数记入账户的贷方。
  2. 负债及所有者权益类账户 负债及所有者权益类账户的结构是:增加数记入账户的贷方,减少数记入账户的借方。账户若有余额,一般为贷方余额,表示负债或所有者权益的结余数。
  3. 成本费用类账户 成本费用类账户的结构是:增加数记入账户的借方,减少数或转销数记入账户的贷方,该类账户在期末结转后一般没有余额。
  4. 收入类账户 收入类账户的结构是:增加数记入账户的贷方,减少数或转销数记入账户的借方,该类账户在期末结转后一般没有余额。

可以看到,在不同的账户下,“借”和“贷”分别记增加或者减少。为什么这样记呢?如果你尝试从字面意义去揣摩它们的用法,那肯定会晕头转向的。

所以,不要从字面意义去理解“借、贷”二字,仅把它们当做是两个符号即可,它们分别代表“左边”和“右边”百度百科上有如下描述:

借贷记账法的账户基本结构分为左、右两方,左方称之为借方,右方称之为贷方。一般在账户借方记录的经济业务称之为“借记某账户”;在账户的贷方记录的经济业务称之为“贷记某账户”。至于借方和贷方究竟哪一方用来记录金额的增加,哪一方用来记录金额的减少,则要根据账户的性质来决定,不同性质的账户,其结构是不同的。

那么,为什么账户结构会分为左右两部分?这和历史有关

借贷记帐法起源于13~14世纪的意大利。最初,意大利佛罗伦萨的“借贷资本家”从贷主处借入款项,并计入贷主名下的贷方,归还记借方;将款项贷出时,计入借主名下的借方,收回记贷方。贷主名下所记内容表示的是“借贷资本家”债务的增减变动,借主名下所记内容表示的是“借贷资本家”债权的增减变动。这时,“借”和“贷”分别表示借贷资本家与债权人、债务人之间的债权债务关系。在以后的几百年里,随着商品经济的发展,借贷记账法又经过了热那亚阶段和威尼斯阶段,借贷记帐法也在不断发展和完善,“借”、“贷”两字逐渐失去其本来含义,变成了纯粹的记帐符号。记录的内容也不仅仅局限于货币资金的借贷业务,而是逐步扩展到财产物资、经营损益和经营资本的增减变化,并广泛应用于许多行业。

工商银行实习心得

业务

券商和投资银行

券商

这里有对券商的一个定义:

“券商”,即是经营证券交易的公司,或称证券公司。

那么什么是证券百度百科上是这样定义的:

有价证券是一种具有一定票面金额,证明持券人或证券指定的特定主体拥有所有权或债权的凭证。

证券实质上是具有财产属性的民事权利,证券的特点在于把民事权利表现在证券上,使权利与证券相结合,权利体现为证券,即权利的证券化。

证券按其性质不同,证券可以分为证据证券、凭证证券和有价证券三大类。

其中:

有价证券是一种具有一定票面金额,证明持券人有权按期取得一定收入,并可自由转让和买卖的所有权或债权证书,通常简称为证券。主要形式有股票和债券两大类。其中债券又可分为公司债券、国债和不动产抵押债券等。

凭证证券则为无价证券,包括活期存款单、仓单、借据、收据等。

那么我们回过头来解释一下券商(证券公司),这里有一个定义:

证券公司是指依照《公司法》和《证券法》的规定设立的并经国务院证券监督管理机构审查批准而成立的专门经营证券业务,具有独立法人地位的有限责任公司或者股份有限公司。

它具有证券交易所的会员资格,可以承销发行、自营买卖或自营兼代理买卖证券。普通投资人的证券投资都要通过证券商来进行。

按照券商的分类,可以分为:

  • 证券经纪商:即证券经纪公司。代理买卖证券的证券机构,接受投资人委托、代为买卖证券,并收取一定手续费即佣金
  • 证券承销商:以包销或代销形式帮助发行人发售证券的机构。
  • 证券自营商:即综合型证券公司,除了证券经纪公司的权限外,还可以自行买卖证券的证券机构,它们资金雄厚,可直接进入交易所为自己买卖股票。
  • 综合类证券商:同时经营以上三种业务的证券公司。

注意,在美国,证券公司被称为投资银行(Investment Bank)或者证券经纪商(Broker-Dealer)。

投资银行

这里是这样定义的:

投资银行是最典型的投资性金融机构,一般认为,投资银行是在资本市场上为企业发行债券、股票,筹集长期资金提供中介服务的金融机构,主要从事证券承销、公司购并与资产重组、公司理财、基金管理等业务。其基本特征是综合经营资本市场业务。

值得注意的是:

投资银行不是我们平时概念上从事存贷业务的商业银行,商业银行不能从事投行业务,投资银行也不从事个人/企业的存贷业务。

投资银行和商业银行的区别:

尽管在名称上都冠有“银行”字样,但实质上投资银行与商业银行之间存在着明显差异:从市场定位上看,银行是货币市场的核心,而投资银行是资本市场的核心;从服务功能上看,商业银行服务于间接融资,而投资银行服务于直接融资;从业务内容上看,商业银行的业务重心是吸收存款和发放贷款,而投资银行既不吸收各种存款,也不向企业发放贷款,业务重心是证券承销、公司并购与资产重组;从收益来源上看,商业银行的收益主要来源于存贷利差,而投资银行的收益主要来源于证券承销、公司并购与资产重组业务中的手续费或佣金。

值得注意的是,在国外的投资银行是指国内的证券公司,国内谈到投资银行时,一般指证券公司的某个负责承销证券的部门。这里有一个关于国内外券商和投资银行的区别的通俗的解释:

美国管证券公司叫投行,中国叫证券公司。但是中国的投行就是专指证券公司当中负责承销证券业务的部门,是狭义的投行。

工行里面有个投资银行部,就是负责上述投行业务的一个部门。

负债业务、资产业务与中间业务

商业银行的主营业务可以分成三类(三大业务类型),分别是:

负债业务 资产业务 中间业务

又有以下恒等式:

商业银行所做的工作,就是在拥有一定量资本的前提下,通过发行对自身的债权(即负债)来获得资金,然后用这些资金去购买资产;通过从资产身上获得的收益,来弥补发行各种债权的费用,并获得一定的剩余(即利润)。

负债业务

这里有如下定义:

总结一下各部分的作用:

在商业银行的负债业务中,自有资金是基础,标志着商业银行的资金实力

存款负债是其主要业务,标志着商业银行的经营实力

借款负债和其他负债是商业银行资金的重要调剂和补充,体现商业银行的经营活力

资产业务

这里有如下定义:

资产业务,是指银行用其经营资金从事各种信用活动的业务。商业银行的资产业务包括:储备资产、信贷资产、投资资产等内容。

即:

中间业务

百度百科上有如下定义:

中间业务———是指商业银行在资产业务和负债业务的基础上,利用技术、信息、机构网络、资金和信誉等方面的优势,不运用或较少运用银行的资财,以中间人和代理人的身份替客户办理收付、咨询、代理、担保、租赁及其他委托事项,提供各类金融服务并收取一定费用的经营活动。在资产业务和负债业务两项传统业务中,银行是作为信用活动的一方参与;而中间业务则不同,银行不再直接作为信用活动的一方,扮演的只是中介或代理的角色,通常实行有偿服务。

具体的工作内容有如下几种:

中间业务又称表外业务,目前商业银行的中间业务主要有本、外币结算、银行卡、信用证、备用信用证、票据担保、贷款承诺、衍生金融工具、代理业务、咨询顾问业务等。

票据(汇票)

背书

货币市场

MBALib上有如下定义:

货币市场是短期资金市场,是指融资期限在一年以下的金融市场,是金融市场的重要组成部分。由于该市场所容纳的金融工具,主要是政府、银行及工商企业发行的短期信用工具,具有期限短、流动性强和风险小的特点,在货币供应量层次划分上被置于现金货币和存款货币之后,称之为“准货币”,所以将该市场称为“货币市场”

那么什么是金融市场?定义如下所示

  金融市场是资金融通市场。所谓资金融通,是指在经济运行过程中,资金供求双方运用各种金融工具调节资金盈余的活动,是所有金融交易活动的总称。

把金融市场按融资交易期限划分可以分为货币市场和资本市场,其中资本市场的定义为:

资本市场是长期资金市场。是指证券融资和经营一年以上的资金借贷和证券交易的场所,也称中长期资金市场。

金融脱媒

参考定义如下所示

金融脱媒是指随着直接融资(即依托股票、债券、投资基金等金融工具的融资)的发展,资金的供给通过一些新的机构或新的手段绕开商业银行这个媒介体系,输送到需求单位,也称为资金的体外循环,实际上就是资金融通的去中介化,包括存款的去中介化和贷款的去中介化。

什么是“去中介化”?这里有如下描述:

资金融通简称为融资,一般分为直接融资和间接融资两种。直接融资是资金供求双方直接进行资金融通的活动,也就是资金需求者直接通过金融市场向社会上有资金盈余的机构和个人筹资;与此对应,间接融资则是指通过银行所进行的资金融通活动,也就是资金需求者采取向银行等金融中介机构申请贷款的方式筹资。直接融资和间接融资的主要区别不在于是否有银行等金融机构参与进来,而是看金融机构是否发行自己的债权债务凭证。

可见,金融脱媒简单地说就是融资方式的比重倾向于直接融资的趋势。

平仓

参考定义如下所示:

平仓是指期货交易者买入或卖出与其所持期货合约的品种、数量及交割月份相同但交易方向相反的期货合约,了结期货交易的行为。

与之相关的“建仓”、“持仓”等概念可看如下描述:

期货交易的全过程可以概括为建仓、持仓、平仓或实物交割。建仓也叫开仓,是指交易者新买入或新卖出一定数量的期货合约。在期货市场上、买入或卖出一份期货合约相当于签署了一份远期交割合同。如果交易者将这份期货合约保留到最后交易日结束他就必须通过实物交割或现金清算来了结这笔期货交易。然而,进行实物交割的是少数,大部分投机者和套期保值者一般都在最后交易日结束之前择机将买入的期货合约卖出,或将卖出的期货合约买回。即通过一笔数量相等、方向相反的期货交易来冲销原有的期货合约,以此厂结期货交易,解除到期进行实物交割的义务。这种买回已卖出合约,或卖出己买入合约的行为就叫平仓。建仓之后尚没有平仓的合约,叫未平仓合约或者未平仓头寸,也叫持仓。交易者建仓之后可以选择两种方式了结期货合约:要么择机平仓,要么保留至最后交易日并进行实物交割。

值得注意的是“爆仓”这个概念

所谓爆仓,是指在某些特殊条件下,投资者保证金账户中的客户权益为负值的情形。在市场行情发生较大变化时,如果投资者保证金账户中资金的绝大部分都被交易保证金占用,而且交易方向又与市场走势相反时,由于保证金交易的杠杆效应,就很容易出现爆仓。如果爆仓导致了亏空且由投资者的原因引起,投资者需要将亏空补足,否则会面临法律追索。

里面有个名词叫“杠杆效应”(这里指期货中的杠杆效应),定义如下

期货中的杠杆效应是期货交易的原始机制,即保证金制度。“杠杆效应”使投资者可交易金额被放大的同时,也使投资者承担的风险加大了很多倍。

假设一个交易者一笔5万元的资金用于股票或者现货交易,交易者的风险只是价值5万元的股票或者货物所带来的。如果5万元的资金全部用于股指期货交易,交易者承担的风险就是价值50万左右的股票或货物所带来的,这就使风险放大了十倍左右,当然相应得利润也放大了十倍。

这个“杠杆效应”是期货市场的魅力所在。举个爆仓的例子:

增发

并购

机构金融

托管业务

养老金、企业年金

挤出效应

存贷比

信托业务

直接/间接融资

债券回购

贷款余额

退休金替代率

商誉

次级债务

个人金融业务

表内与表外

场内与场外

积存

流动性与价格均衡点

净债务收入

财政赤字

双轨制

通胀率

杠杆

证券化

转存

借记卡与贷记卡

利空与利好

清算

信誉评级

无贷客户经理

结算业务

头寸

资金池

贴现率

基准利率

預定利率

MBALib上有如下定义:

所謂預定利率,是指保險公司在產品定價時,根據公司對未來資金運用收益率的預測而為保單假設的每年收益率,通俗地說就是保險公司提供給消費者的回報率,主要是參照銀行存款利率和預期投資收益率來設置的。目前,國內的壽險預定利率上限為2.5%,是1999年6月制定的。

由此可以推得:

預定利率的高低和保險產品的價格直接相關。在其它假設條件不變的前提下,如果一款產品的預定利率較高,消費者投保該產品時所繳納的保費則越少,保險產品的競爭力越強。過低的預定利率提高了保險產品價格,在一定程度上也降低了保險產品的吸引力。

和:

预定利率是寿险产品在计算保险费及责任准备金时所采用的利率,其实质是寿险经营者因占用了客户的资金,而承诺以年复利的方式赋予客户的回报。预定利率的高低和保险产品的价格直接相关。

引入一个概念:责任准备金

保单责任准备金表示保险人估计的用于支付未来到期保险金所需的金额,保险公司必须保持资产超过其保单责任准备金,以便它有足够的资金支付到期的索赔。另外,责任保证金必须足以支付索赔,并且保单责任准备金对应的基金必须进行安全投资。

有点像银行的法定准备金率。

那么预定利率和保险产品价格的关系是怎么样的呢?这里有如下描述:

保险产品以“纯保费+附加保费”的形式定价。生命表、利率属于纯保费范围,公司经营费用则属于附加保费的范围。

纯保费指的就是对应预期损失的部分,它是由保险标的损失率决定的风险价格,理论上纯费率部分正好能够补偿保险事故造成的损失,它取之于投保人、用之于被保险人(收益人),终将全部返还给全体投保者。

附加保费则是对应保险公司营运成本,这部分由投保人支付的保险产品的获得成本,附加保费越少,意味着保险产品越便宜,投保人的购买成本就越低。

简单地说,纯保费主要由生命表、利率决定,附加保费主要由保险公司营运成本决定。所以:

在生命表的死亡率和公司经营费用一定的情况下,相同期限和保障水平的寿险产品价格主要取决于预定利率。

所以有如下推论:

所谓“预定利率”,就是保险公司提供给投保人或者消费者的回报率,主要是参照银行存款利率设置的。预定利率越高,保险公司也要承担更多的经营风险。

从某种程度上讲,预定利率与银行存款利率是呈正相关的关系。寿险产品定价主要是与保险资金投资收益有关。一般来讲,如果存款利率上升,保险公司的资金收益就增加,因此其预定利率水平应该也高,产品价格就会下降。

可以这样说:预定利率就是计算时用到的贴现率。

同比和环比

这里有通俗的解释:

环比发展速度是报告期水平与前一时期水平之比,表明现象逐期的发展速度

同比发展速度主要是为了消除季节变动的影响,用以说明本期发展水平与去年同期发展水平 对比而达到的相对发展速度

宏观经济指标

百度百科上有如下定义:

宏观经济指标是体现经济情况的一种方式,主要指标包括国民生产总值、通货膨胀与紧缩、投资指标、消费、金融、财政指标等。宏观经济指标对于宏观经济调控起着重要的分析和参考作用。

结合例子的说明可以看这里

可比价格

MBAlib上有如下定义:

可比价格是指计算各种总量指标所采用的扣除了价格变动因素的价格,可进行不同时期总量指标的对比。按可比价格计算总量指标有两种方法:一种是直接用产品产量乘某一年的不变价格计算;另一种是用价格指数进行缩减。

可以看出,可比价格的使用目的跟“现值”比较相近,都是用来定义统一比较基准的。

社会融资规模

MBAlib上有如下定义:

社会融资规模(又称社会融资总量或社会融资总规模),是指一定时期内实体经济从金融体系获得的资金总额。

那么什么叫“实体经济”呢?MBAlib上有如下定义:

实体经济是指物质的、精神的产品和服务的生产、流通等经济活动。包括农业、工业、交通通信业、商业服务业、建筑业等物质生产和服务部门,也包括教育、文化、知识、信息、艺术、体育等精神产品的生产和服务部门。

简单地说,就是:

简单点看,大概只要是经过注册的有生产服务活动的经济组织都可以算作是实体经济,这其中金融服务业则是例外,大概因为金融服务业属于特定行业,而其服务活动也是有别于一般的服务业的。

既然有“实体经济”,那么有“虚拟经济”吗?有的,但没有明确的定义。具体可以参考:MBAlib上的描述

回过头来看“社会融资规模”,它包含那些部分呢?这里有如下描述:

社会融资规模是指一定时期内实体经济从金融体系获得的资金总额。这里的金融体系是整体金融的概念。从机构看,包括银行、证券、保险等金融机构;从市场看,包括信贷市场、债券市场、股票市场、保险市场以及中间业务市场等。具体看,社会融资规模主要包括人民币贷款、外币贷款、委托贷款、信托贷款、未贴现的银行承兑汇票、企业债券、非金融企业境内股票融资、保险公司赔偿、投资性房地产和其他金融工具融资十项指标。随着我国金融市场发展和金融创新深化,实体经济还会增加新的融资渠道,如私募股权基金、对冲基金等。未来条件成熟,可将其计入社会融资规模。

社会融资规模这个指标是从2011年才开始发布的,发布的背景是:

近年来,我国金融总量快速扩张,金融结构多元发展,金融产品和融资工具不断创新,证券、保险类机构对实体经济资金支持加大,商业银行表外业务对贷款表现出明显替代效应。新增人民币贷款已不能完整反映金融与经济关系,也不能全面反映实体经济的融资规模。

随着金融市场快速发展,对实际经济运行产生重大影响的金融变量不仅包括传统意义上的货币和信贷,也包括信托、理财、债券和股票等其他金融资产。只有将商业银行表外业务、非银行金融机构提供的资金和直接融资都纳入统计范畴,才能全面监测和分析整个社会融资的状况。

可以看出,原来分析实体经济规模用的是“新增人民币贷款”这个指标。


人际

主动

给人以惊喜

什么可以说什么不可以说


其他

关于打杂

关于工具

分析思路

  1. 流动性
  2. 结构与层次——稳定、适应、效率
  3. 趋势
  4. 相关性

货币需求

货币需求的真正地含义是指,当某人拥有一定量的财富总额时,他可以选择以多种形式来持有该笔财富。而他愿意以货币这种资产形式来持有的那部分财富就构成他对货币的需求。所以货币需求实际上是一种资产选择,或者说财富分配行为,它受到人们的财富总额、各种资产的相对收益和风险的影响。


业务

银行从业资格考试

这里有对这个考试的说明:

银行从业资格考试“中国银行业从业人员资格认证” 简称CCBP(Certification of China Banking Professional)。它是由中国银行业从业人员资格认证办公室负责组织和实施银行业从业人员资格考试。

考试的内容有:

考试科目为公共基础、个人理财、风险管理、个人贷款和公司信贷,其中公共基础为基础科目,其余为专业科目。

对于第一次接触银行业务的人,推荐看一下银行从业资格考试的公共基础知识部分。